Опционная Лаборатория
Для тех, кто хочет думать и богатеть!
Главная | Основы и теория | Стратегии | Статьи | Видео | Форум
Войти на сайт
Логин:
Пароль:

Актуально

Наш опрос
Торговать опционами
Всего ответов: 1352

Видео















Торговля волатильностью волатильности
22.04.2012, 18:35

Торговля волатильностью волатильности

Некоторые логические умозаключения.

Поскольку IV есть величина подразумеваемая, примерная, то IV на IV эта же величина на порядок подразумеваемее и примернее, то есть размер ошибок может вырастать на порядок.

IV на IV существует , например на VIX и VXX, т.е это IV на опционы по этим производным активам.

Есть и более продвинутые производные как UVXY (VIX с ускорением), где величина и скорость изменения IV еще больше, но это частный случай и в другом посте.

Итак, есть VIX and VXX, подразумеваемая волатильность на SP500, подобные активы но на разные периоды IV. VIX более короткий период-30 дней и поэтому более скоростной, VXX на период 60 дней и поэтому более взвешенный как медленный MA-moving average/

Есть факты и домыслы. Факты в данном случае это момент экспирации и исдыхание опционов вне денег, домыслы- IV второго уровня.

Поскольку домыслы двигаются с разной скоростью, то между ними возникает существенная разница- спред по IV, что выражается в ценах опционов на VIX and VXX. Торговать можно на сужение спреда домыслов, поскольку фактически эти активы могут разойтись в узких пределах(на 13% VIX обгонял VXX 8 августа 2011, что соотвествовало почти 20% падение Sp500)

С точки зрения робототехники это низкочастотный робот, хотя можно рассматривать и короткую игру по тренду. Тренд в данном случае - сужение спреда по волатильности опционов и фактическое сохранение спреда по активам на экспирацию, в моем допущении - достаточно 5 пунктов или 5% между VIX and VXX.



Борис Журавлев
Опционная Лаборатория
Просмотров: 3269 |Загрузок: 0 | Добавил: Борис Журавлев
 

Всего комментариев: 1
1 ruslanny   (17.08.2012 17:36)
Добрый день!
Вы когда либо пользовались анализом сезонной волатильности? Увидел у управляющих трейдеров терминал собственной разработки на блоге http://billioner-billioner.blogspot.com/ Мне почему то кажется, что при условии продаж опционов, войти на пике волатильности и тем самым получить бОльшую премию перед обесценением довольно грамотно. Жду мнения более опытных коллег трейдеров

Добавлять комментарии могут только зарегистрированные пользователи.
[ Регистрация | Вход ]
Поиск

О нас
  • Кто Мы
  • Возможные открытия
  • Литература
  • ВЕБИНАРЫ

  • Наш Блог

    Главная|Основы и теория|Стратегии|Статьи|Видео|Форум
     
    Copyright optionlaboratory.ru  © 2018 | Developed by Kseno | Контакты Хостинг от uCoz  
    Копирование и распространение любых материалов, размещенных на сайте, без письменного разрешения администрации запрещено.
    При ретранслировании материалов обязательна гиперссылка на источник
    http://www.optionlaboratory.ru